Что произошло

Совет директоров Банка России 28 августа 2026 года принял решение на основании части 11 статьи 6 Федерального закона от 21 декабря 2013 года № 353-ФЗ «О потребительском кредите (займе)».

Суть решения: в период с 1 октября 2026 года по 31 марта 2027 года включительно ограничение значения полной стоимости потребительского кредита (займа) — 292 процентами годовых либо рассчитанным Банком России среднерыночным значением ПСК, увеличенным на одну треть, — не подлежит применению для микрофинансовых организаций, указанных в части 1 статьи 9.2 Федерального закона от 2 июля 2010 года № 151-ФЗ «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях», по одной категории займов: потребительские займы, обязательства по которым обеспечены ипотекой.

Категория определена по отчётности по форме 0420847 «Отчёт о средневзвешенных значениях полной стоимости потребительских микрозаймов».

Кого это касается на самом деле

Формулировка «микрофинансовые организации» в заголовке легко вводит в заблуждение, поэтому важно прочитать ссылку до конца. Статья 9.2 закона о микрофинансовой деятельности называется «Требования к микрокредитным компаниям, 100 процентов акций (долей) которых принадлежит субъекту Российской Федерации».

Её часть 1 говорит буквально следующее: микрокредитная компания, сто процентов акций или долей которой принадлежит субъекту Российской Федерации либо единственным учредителем которой является субъект Российской Федерации, может выдавать займы физическим лицам на цели, не связанные с предпринимательской деятельностью, если обязательства заёмщиков обеспечены ипотекой, — в том числе в рамках реализации государственных программ субъекта Российской Федерации. И отдельно: субъект может быть учредителем только одной такой компании.

То есть речь идёт о региональных государственных компаниях, через которые субъекты реализуют жилищные программы, а не о коммерческих микрофинансовых организациях, предлагающих «деньги под залог квартиры за час». Последних решение Банка России не упоминает вовсе — ни как адресатов послабления, ни как исключение.

Часть 3 той же статьи обязывает Банк России формировать перечень таких микрокредитных компаний и размещать его на своём официальном сайте. Это и есть единственный корректный способ проверить, относится ли конкретный кредитор к этому кругу.

Что такое ПСК и почему её потолок вообще существует

Полная стоимость кредита (займа) — показатель, который сводит цену заёмных денег к одному числу в процентах годовых. Он нужен, чтобы человек мог сравнить предложения, не разбираясь в устройстве каждого договора: ставка, порядок начисления, обязательные платежи учитываются вместе.

Закон о потребительском кредите ограничивает предельное значение ПСК. Ограничение работает как верхняя планка: дороже названного значения договор заключать нельзя. При этом закон допускает, что Банк России в определённых обстоятельствах может установить период, в течение которого эта планка не применяется, — именно такой механизм и задействован в решении от 28 августа.

Приостановка планки не означает, что цена займа становится произвольной: договор по-прежнему подчиняется остальным требованиям законодательства. Она означает ровно то, что написано, — конкретное числовое ограничение в названный период к названной категории займов не применяется.

Что это значит для вас

Практических выводов три, и все они про внимательность, а не про панику.

Первое. Смотрите на ПСК в договоре, а не на рекламную ставку. ПСК печатается в рамке в правом верхнем углу первой страницы договора. Это единственная цифра, которую можно честно сравнивать между кредиторами. Если планка на период не применяется, то роль этой цифры в вашем решении только возрастает: ориентира сверху нет, ориентиром становится ваш собственный расчёт.

Второе. Проверяйте кредитора по реестрам Банка России. Микрокредитная компания с региональным участием и обычная коммерческая МФО — разные юридические лица с разным режимом. Название, вывеска и слово «фонд» не подтверждают ничего.

Третье. Помните, чем обеспечен заём. Заём, обязательства по которому обеспечены ипотекой, — это заём под залог недвижимости. При неисполнении обязательства взыскание обращается на предмет залога. Это принципиально другой уровень риска, чем необеспеченный потребительский заём, и решение о нём принимается не по ставке, а по способности платить.

Связь с темой долгов

Здесь есть момент, который важен именно для людей с долговой нагрузкой, и о нём стоит сказать прямо.

Единственное жильё должника по общему правилу защищено от взыскания. Но если это жильё в залоге по ипотеке, защита на него не распространяется в том же объёме: залоговый кредитор имеет право удовлетворить требование за счёт предмета залога. Поэтому решение «взять заём под залог квартиры, чтобы закрыть текущие долги» меняет не сумму долга, а его качество: необеспеченные обязательства превращаются в обязательство, за которым стоит ваше жильё.

Если платежи по действующим кредитам уже перестали сходиться с доходом, новый заём — даже дешёвый и даже государственный — редко решает задачу: он переносит проблему на более поздний срок и повышает цену ошибки. Разумнее сначала посчитать долговую нагрузку целиком, а потом сравнивать законные варианты — от переговоров с кредиторами и реструктуризации до банкротства физических лиц, понимая последствия каждого.

Что делать

  1. Дождитесь договора и найдите ПСК в рамке на первой странице. Сравнивайте по ней, а не по ставке из рекламы.
  2. Проверьте кредитора в реестрах и перечнях на сайте Банка России, а не по названию.
  3. Посчитайте платёж от фактического дохода, а не от ожидаемого. Если платёж выходит за пределы того, что вы стабильно получаете, это не вопрос ставки.
  4. Отдельно оцените залог. Что именно закладывается, при какой просрочке кредитор вправе обратить взыскание, что произойдёт с жильём.
  5. Не закрывайте долги новым обеспеченным займом «на автомате». Сначала полная картина обязательств, потом решение.